Razón de liquidez: de hoja de fórmulas y el valor estándar

Un indicador de la actividad es el nivel de liquidez. En él se estima organización de crédito, su capacidad en su totalidad y para pagar las obligaciones a tiempo. Más detalles acerca de lo que son los coeficientes de liquidez, la fórmula para un nuevo equilibrio para el cálculo de cada indicador presentado en el artículo siguiente.

corazón

Liquidez – es las obligaciones de cobertura de los activos de la empresa. Estos últimos se dividen en grupos en función del periodo de transformación en dinero en efectivo. De acuerdo con este indicador se estima:

• la capacidad de la empresa para responder rápidamente a los problemas financieros;
• la capacidad de aumentar los activos con mayor volumen de ventas;
• la capacidad de devolver las deudas.

grado de liquidez

La falta de liquidez se expresa en la ausencia de la posibilidad de pagar las deudas y compromisos. Tenemos que vender los activos fijos, y en el peor de los casos – de liquidar la entidad. El deterioro de la situación financiera, lo que resulta en una menor rentabilidad, la pérdida del capital invertido por los propietarios, el retraso en el pago de intereses y principal del préstamo.

relación de Quick (fórmula para el cálculo del balance de situación se presenta a continuación) muestra la capacidad del objeto económica pagar de los fondos existentes en las cuentas. solvencia actual puede afectar la relación con los clientes y proveedores. Si la empresa no es capaz de pagar a tiempo, la continuidad de su existencia está en duda.

Cualquier Ratio (Fórmula para calcular el equilibrio será representado de aquí en adelante) determinado por la relación de los activos y pasivos de la organización. Estos indicadores se dividen en cuatro grupos. Del mismo modo, cualquier índice de liquidez (fórmula para el cálculo del equilibrio necesario para el análisis de la actividad), se puede determinar por separado para los activos y pasivos rápidos y lentos.

bienes

Liquidez – la capacidad de las empresas de propiedad de generar algunos ingresos. La velocidad de este proceso es precisamente refleja Ratio. La fórmula para el cálculo del balance de situación se presenta a continuación. El más alto sea, mejor será la empresa "en pie".

Proranzhiruem activos en su tasa de conversión en efectivo:

• dinero en las cuentas y en la taquilla;
• facturas, títulos del Tesoro;
• Ninguno de los dos últimos deudas debido a los proveedores, préstamos, el Banco de otras empresas;
• suministros;
• equipo;
• estructuras;
• WIP.

Ahora distribuir los activos de los siguientes grupos:

• A1 (el más líquido) efectivo en caja y en el banco, acciones de otras compañías.

• A2 (se vende rápidamente): deuda a corto plazo de las contrapartes.

• A3 (movimiento lento): acciones, WIP, finvlozheniya a largo plazo.

• A4 (difícil de poner en práctica) – Activos no corrientes.

activo en particular pertenece al grupo de la misma, o dependiendo de la utilización. Por ejemplo, para una construcción de maquinaria de fábrica de torno se referirá a los "valores de materias primas", y la unidad hecha especialmente para la exposición – a los activos no corrientes con una vida útil de varios años.

pasivo

relación, el saldo de la fórmula se representa a continuación, determinado por la relación de activos a pasivos. Este último también se dividen en grupos:

• P1 – las obligaciones de mayor demanda.
• P2 – préstamos con un plazo de hasta 12 meses.
• P3 – otros préstamos a largo plazo.
• P4 – las reservas de la compañía

Las filas de cada uno de estos grupos deben coincidir con el grado de liquidez de los activos. Por lo tanto, antes de los cálculos es conveniente actualizar los informes contables.

liquidez del balance

Para cálculos adicionales se deben comparar los equipos de evaluación monetarios. Esto debe llevarse a cabo tales relaciones:

• A1> A1.
• A2> P2.
• A3> P3.
• A4 <P4.

A menos que las siguientes condiciones se ejecutan los tres primeros, luego un cuarto se llevará a cabo de forma automática. Sin embargo, la falta de fondos para uno de los grupos de activos no puede ser compensado por un superávit en el otro, tan rápido, el dinero no puede sustituir a los activos de lento movimiento.

Con el fin de llevar a cabo una evaluación integral calculada liquidez general del coeficiente. La fórmula para el equilibrio:

L1 = (A1 + (1/2) * A 2 + (1/3) * A3) / (A1 + (1/2) * S2 + (1/3) * P3).

El valor óptimo de – 1 o más.

De tal información no es así abunda detalle. Un cálculo más detallado de los indicadores de solvencia llevadas a cabo por el grupo.

liquidez actual

La capacidad de una entidad para pagar pasivos a corto plazo , debido a todos los activos muestra la relación actual. La fórmula para la balanza (números de línea):

Cr = (1200 – 1230 – 1220) que opera / (1500 – 1550 a 1530).

También hay otro algoritmo mediante el cual calcular la proporción actual. La fórmula para el equilibrio:

K = (OA – a largo plazo CLE – fundadores de la deuda) / (.. Doblar Pasivos) = (A1 + A2 + A3) / (Π1 + Π2).

Cuanto mayor sea el valor del índice, mejor será el pago. Sus valores característicos se calculan para cada rama de la producción, pero en rango promedio entre 1,49-2,49. Un valor inferior a 0,99 indica la incapacidad de la empresa para pagar a tiempo, y más de 3 – una alta proporción de activos no utilizados.

El coeficiente refleja la solvencia de la organización, no sólo actualmente sino también en casos de emergencia. Sin embargo, no siempre proporciona una imagen completa. En las empresas comerciales que el indicador es menos normativa, mientras que la producción – a menudo más.

liquidez de emergencia

La capacidad de una entidad para pagar las deudas debido a los activos menos los inventarios rápidos refleja la relación rápida. La fórmula para la balanza (números de línea):

KSL = (1230 + 1240 + 1250) / (1500 – 1550 a 1530).

o bien:

K = (veces. DZ + veces. Finvlozheniya + DS) / (veces. Préstamos) = (A1 + A2) / (Π1 + Π2).

En el cálculo de esta relación como las acciones anteriores no son capturados. Desde un punto de vista económico, la realización de los activos del grupo traerá la compañía las mayores pérdidas.

El valor óptimo de – 1,5 min – 0,8. Este indicador refleja la proporción de pasivos que pueden ser cubiertos por los flujos de efectivo de las actividades operativas. Para aumentar el valor de este indicador debería aumentar la cantidad de fondos propios y atraer a los préstamos a largo plazo.

Como en el caso anterior, el valor del índice es mayor que 3 indica la estructura de capital irracionalmente organizada, que es causada por un inventario y cuentas por cobrar crecimiento de movimiento lento.

liquidez absoluta

La capacidad de una entidad para pagar la deuda debido al flujo de efectivo corresponde al coeficiente de caja. La fórmula para la balanza (números de línea):

Cal = (240 + 250) / (500 – 550 a 530).

El valor óptimo de – más de 0,2 min – 0,1. Esto demuestra que el 20% de la organización pasivos a largo plazo puede pagar inmediatamente. A pesar de la probabilidad de ocurrencia puramente teórico necesita la devolución urgente de todos los préstamos, debe ser capaz de calcular y analizar la relación entre la liquidez absoluta. La fórmula para el equilibrio:

K = (Short. Finvlozheniya + DS) / (Short. Préstamos) = A1 / (+ Π1 Π2).

Los cálculos también utiliza la relación crítica. La fórmula para el equilibrio:

CCl = (A1 + A2) / (P1 + P2).

otros indicadores

Maniobrabilidad de capital: A3 / (AO – A4) – (P1 + P2).

Su disminución en la dinámica es visto como un factor positivo, ya que algunos de los fondos congelados en los inventarios y cuentas por cobrar, se libera.

La participación de los activos en el balance general (el saldo del resultado – A4) / balance total de la lámina.

De los fondos propios: (A4 – A4) / (AB – A4).

La organización debe tener al menos el 10% de sus fondos en la estructura de capital.

capital de trabajo neto

Este indicador refleja la diferencia entre los activos y los préstamos por pagar actuales. Esta es la parte de la capital, que se forma a expensas de la deuda a largo plazo y la equidad. La fórmula para el cálculo es el siguiente:

Capital neto = OA – préstamos a corto plazo = p 1200 – 1500 p..

El exceso de activo circulante sobre el pasivo demuestra que la empresa es capaz de pagar las deudas, tiene reservas de expansión. Valor estándar – mayor que cero. La falta de capital de trabajo ilustra el fracaso de la organización para pagar la obligación y un exceso significativo de – en el uso irracional de los recursos.

ejemplo

En el balance general, incluyendo:

• Efectivo (DS) – 60 000 rublos.
• Las inversiones a corto plazo (kph) – 27 000 rublos.
• Las cuentas por cobrar (DZ) – 120 000 rublos.
• OS – 265 mil rublos ..
• IA – 34 mil rublos ..
• Existencias (PL) – 158 000 rublos.
• préstamos a largo plazo (CP) – 105 000 rublos.
• crédito a corto plazo (CC) – 94 000 rublos.
• préstamos a largo plazo – 180 mil rublos ..

Tenemos que calcular el coeficiente de liquidez absoluta. La fórmula de cálculo es:

Cal = (60 + 27) / (105 + 94) = 0,4372.

El valor óptimo de – más de 0,2. La empresa es capaz de pagar el 43% de los compromisos de los fondos en la cuenta en el banco.

Calculamos el coeficiente de liquidez. La fórmula para el equilibrio:

KSL = (50 + 27 + 120) / (105 + 94) = 1,09.

El valor mínimo del índice – 0,80. Si la empresa utiliza todos los medios disponibles, incluidas las deudas de los deudores, esta cantidad será 1,09 veces las obligaciones existentes.

Calculamos la relación crítica. La fórmula para el equilibrio:

CCl = (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) = 1.628.

interpretación de los resultados

Por sí mismos, los coeficientes no tienen significado, pero en el contexto de las franjas horarias que se describen en detalle las actividades de la empresa. Sobre todo si se complementan con otros indicadores calculados y un examen más detallado de los activos que se contabilicen de una línea específica de la balanza.

las acciones no líquidos no pueden ser rápida o uso en la producción. Ellos no deben ser tomados en cuenta en el cálculo de la liquidez actual.

La organización, que es parte del grupo de retención, en el cálculo del coeficiente de créditos y deudas interna liquidez no están incluidos. Nivelar a identificar mejor la solvencia de acuerdo coeficiente de liquidez absoluta.

Muchos de los problemas causarán sobreestimación de los activos. Se incluye en el cálculo de la recuperación de la deuda poco probable conduce a la (reducida) incorrecta valoración de la solvencia, datos erróneos sobre la situación financiera de la organización.

Por otra parte, la exclusión del cálculo de los activos, la probabilidad de obtener ingresos a partir de la cual es baja, para lograr valores de los indicadores de liquidez de regulación es difícil.